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最近朋友想要開始學習投資理財，上網認真地爬文，也詢問我的意見，她給我看了網路上的一篇文章，內容提到初學者應該買股票好，還是買基金好？因為考慮到很多人也把錢放在定存，或者是儲蓄險、利變年金險等等，所以今天就來跟各位初學者們說說我的淺見。

(股票)

股票在四者之中(股票、基金、定存、儲蓄型保險)，絕對是報酬率最高、但風險也最大的理財工具。

投資股票，你得先決定(或確認)自己是長線投資人(存股族)、中長線投資人(波段價差)，或是短線投資者，甚至是極短線(當沖)投資者，通常對於短線或者極短線投資人，股市給了他們一個名稱，叫「投機者」。

雖說投機者並不是賺不到錢(有些甚至可賺取巨利)，但是沒有強大的心理質素和強大的技術分析能力，賺到錢這件事可說是「Misson Impossible」，即使賺到錢，也很容易快速吐回股市，蒸發得一點不剩。

股市初學者通常有一個特性：愛問明牌。這是不太妙的一個做法，因好的老師難找，有些是心術不正，有些則是能力不足。重點是，即使老師選股沒有以上問題，你買入的時間點和持有時間也會大大影響你的獲利。

所以，初學者要玩股票，不是不可以，但建議先以存股為主，不能買整張的話，可以先買零股，然後平時多多研究股票的基本面和技術分析，把底子打好。重要的是要做好資產配置，配置在不同產業和市場，並掌握「只進不出，股利買股」法，實際運用如下：若一籃子股票裡只有金融股，可以試著用配息加入一點科技股份，反之亦然。

存股股票組合1(保守組)：金融股(40%)、民生電信類股(40%)、科技股(20%)

存股股票組合2(穩健組)：金融股(40%)、民生電信類股(30%)、科技股(30%)

存股股票組合3(積極組)：金融股(40%)、民生電信類股(20%)、科技股(40%)

科技股也可以替換成生技類股。

小編的中心思想是：金融股作為配息基本盤，部位不宜過少，但積極型的人可能會覺得存股無聊，所以對於這種人，可以把存科技股的%數提高，而相對減少民生電信類股的%數，提高%數的過程完全靠股利或是新投入的資金來達成，方法是，當你發現某種股票類型的%數降低，就把新的資金投入再平衡。

(基金)

基金，表面上和股票有些相像，但實際上，我認為它有些優點，是股票所不能取代的，但同時，它自然也有些缺點，是長期為人所詬病的，就讓小編來揭開基金的神秘面紗......

基金由基金經理人代為選擇和操作股票，通常這些經理人都有一定的股市經驗，若選到一股好基金，你不須擔憂分散度不夠的問題，你也不需去看每一個成分股的財報，但是，若一檔基金的績效不好，仍有可能造成你的虧損。

所以，基金經理人很重要嗎？當然重要，但老實說，我們能認識的基金經理人又有多少？若你買一檔基金單純衝著基金經理人的名氣而來，這和股市求明牌沒甚麼區別。

所以，我挑選一檔基金的重點，只看兩個部分：操作策略和配息。

因為基金手續費高，所以我建議接觸基金的初學者入手的第一檔基金，應該要是月配息基金。沒錯，不是季配息或年配息，而是月配息基金。或許有人說基金是賺了配息賠了價差，但是您們知道嗎？若買一檔配息9%的月配息基金，只需十一年就可以完全回本。市面上的股票很少能年年配息9%，但是基金做得到，所以即使賺了配息賠了價差又如何呢？只要能夠把全部本金配回來，之後就是零成本的領息了。

當你有了市場經驗，想操作沒有配息的股票基金，就得看其操作策略，通常我不建議買主動型基金，只建議買被動式基金(ETF)，ETF跟隨大盤波動，又能在股市買賣，掌握方法也很簡單，只要盯住該ETF追蹤的指數作買賣判斷即可。

(定存)

隨著美國央行逐漸升息，台灣央行也開始感到升息壓力，於是定存似乎又開始成為一個理財好選項。

目前台灣銀行牌告利率，存1~11個月的定期存款利率從0.6%~0.95%，而限定存一年期以上的定期儲蓄存款的利率則從1.09%~1.165%，此為機動利率，固定利率又比機動利率更少些。

怎麼運用固定利率和機動利率作定存？很簡單。當你發現央行有升息的可能時，定存請選擇機動利率，而當你覺得央行還會持續降息，請選擇固定利率。

除了台幣定存，舉凡美元定存、澳幣紐幣定存、歐元定存，或者幾年前很夯的南非幣定存也都是拉高定存投資報酬率的選項。只不過，做外幣定存時請留意外匯價差，若賺了利息賠了匯差，那真的划不來啊~~因為畢竟現在的定存利息不比基金配息來得高，即使最高的南非幣定存利息都只有4.5%，但這一年內南非幣最高和最低之間的匯差居然可以高達19%！比美元匯差多出一倍。若風險承受度高的人，建議可以用短期定存+價差操作來操作南非幣，獲益應該比台幣定存高出許多。

比較推薦給定存族的是美元定存，因為美元相對穩定而且央行開始升息，請記得定存時要選擇機動利率~

(儲蓄險)

其實買儲蓄險就是一種買債券的概念，買保險時，記得使用IRR計算它的內部真實報酬再下手，還有記得商品盡量單純，有儲蓄功能就不要有壽險功能，以此類推。

對於一些人來說，保險是必要的保障，建議買保險，但要衡量自己的需求和能力，之後或許也會提到某些買保險的技巧與方向。